TSLL ETF (Direxion Daily TSLA Bull 2X Shares)는 테슬라(Tesla)의 일일 주가 수익률을 2배로 추종하는 레버리지 ETF입니다.
이번 글에서는 TSLL ETF의 운용 구조, 수익률, 배당, 장단점, 주가 전망을 정리하고, 투자 전략 수립에 도움이 될 인사이트를 제공합니다.
1. TSLL ETF 개요
| TSLL | 내용 |
|---|---|
| 운용사 | Direxion |
| 상장일 | 2022년 8월 8일 |
| 순자산 (AUM) | 약 49억 달러 |
| 총 보수율 | 연 0.95% |
| 현재가 | $10.03 (2025년 4월 기준) |
| 기초자산 | 테슬라(TSLA) 주식 |
| 구조 | 일일 기준 2배추적 (레버리지) |
TSLL은 파생상품(스왑 계약 등)을 통해 테슬라 주가의 하루 수익률의 2배를 목표로 추종합니다.
예시: 테슬라 주가가 하루 5% 상승하면, TSLL은 약 10% 상승하도록 설계되어 있습니다. 반면, 하락 시 손실도 2배가 됩니다.
2. 수익률 및 배당
🔹 수익률
- 2024년 기준 주가 수익률: +33.07%
- 그러나 최근 1개월간 테슬라 급락으로 TSLL은 약 20% 하락
- 2022년 고점에 매수 후 장기 보유 시 손실률: 약 -54%
TSLL은 단기적으로는 수익 극대화가 가능하지만, 장기 보유 시 변동성으로 인해 성과 왜곡이 심화될 수 있습니다.
🔹 배당률
- 연 배당 수익률: 6.85%
- 1주당 배당금: $0.69
- 배당 지급월: 3월, 6월, 9월, 12월 (분기 배당)
TSLL은 고성장 기술주 레버리지 ETF임에도 불구하고 높은 수준의 배당 수익률을 제공합니다.
하지만 배당 성장률은 -42%로 감소세이며, 안정적인 배당 수익을 기대하기보다는 보너스 수준의 부수입으로 접근하는 것이 현명합니다.
✅ 총 수익률 구성 (2024년 기준):
- 주가 수익 +33.07%
- 배당 수익 +6.85%
- 총 수익률: +39.92%
3. TSLL ETF 장단점
🔹장점
- 단기 고수익 가능성: 테슬라 상승 시 빠르게 수익을 극대화할 수 있음
- 레버리지 접근 용이: 복잡한 파생상품 없이도 고배율 수익 추구 가능
- 비교적 높은 배당 수익률: 레버리지 ETF 중 드물게 배당 제공
🔹단점
- 높은 변동성과 리스크: 주가 하락 시 손실도 2배로 확대
- 장기 보유 부적합: 일일 수익률 추적 구조는 장기 성과 왜곡 위험 존재
- 비용 부담: 연 0.95%의 보수는 장기 투자에 불리할 수 있음
4. 테슬라 주가 전망과 TSLL의 향방
최근 월가 애널리스트들의 테슬라 주가 전망에 따르면:
- 예상 주가 범위:
- 최저가: $24.86
- 최고가: $550
- 평균 목표가: $313.45 (현재가 $267 대비 상승 여력 약 17%)
하지만 예상 주가는 시장 상황, 실적 발표, 정치 이슈 등에 따라 수시로 조정되므로, 참고용으로만 활용해야 합니다.
“전망은 지금 시점의 평가일 뿐, 시장은 언제든지 방향을 바꿀 수 있습니다.”
5. 투자 전략: TSLL 적합한 투자자는?
- 공격적인 단기 수익 추구자
- 테슬라 주가의 단기 반등을 확신하는 투자자
- 레버리지 구조를 이해하고 있는 트레이더
반면, 다음과 같은 경우에는 TSLL 투자가 부적절할 수 있습니다:
- 안정적인 장기 투자를 선호하는 투자자
- 변동성에 취약한 투자자
- ETF 구조 및 파생상품에 대한 이해가 낮은 경우
6. 핵심 정리
TSLL은 테슬라 주가 상승에 베팅하는 대표적인 레버리지 ETF로, 단기적인 수익을 극대화하고자 하는 투자자에게 적합합니다. 특히 +6% 수준의 분기 배당은 보너스 수익 요소로 작용할 수 있죠.
다만, 장기 보유 시 성과 왜곡 및 손실 리스크가 크기 때문에, 명확한 매수·매도 전략과 위험관리 없이는 성공적인 투자로 이어지기 어렵습니다.
